">
Экономика Финансы и кредит
Информация о работе

Тема: Пособие по финансам и кредиту

Описание: Деньги, кредит, банки. Финансы. Бюджетная система. Налоги и налогообложение. Участники налоговых отношений. Общие правила исполнения обязанности по уплате налогов и сборов. Налоговая декларация. Распределение федеральных сборов между бюджетами разных уровней.
Предмет: Экономика.
Дисциплина: Финансы и кредит.
Тип: Билеты к экзамену
Дата: 08.08.2012 г.
Язык: Русский
Скачиваний: 28
Поднять уникальность

Похожие работы:

ФИНАНСЫ И КРЕДИТ

Учебное пособие

Архангельск

2009

СОДЕРЖАНИЕ

Раздел I Деньги, кредит, банки2

Раздел II Финансы35

Раздел III Бюджетная система57

Раздел IV Налоги и налогообложение74

4.1 Основы налогообложения………………………………………...…………………………87

4.2. Участники налоговых отношений……………………………………………………...…94

4.3. Общие правила исполнения обязанности по уплате налогов и сборов. Налоговая декларация ………………………………………………………………….………………….99

4.4. Налоговый контроль. Налоговое планирование…………………………………… 109

4.5. Налоговые правонарушения и ответственность за их совершение. Обжалование актов налоговых органов ……………………………………………………………..118

4.6.  Распределение федеральных налогов и сборов между бюджетами разных уровней ……………………………………………………………………………………………………….128

4.7 Причины применения специальных налоговых режимов, их эволюция, преимущества и недостатки…………………………………………………………………………….134

Раздел V Финансовый менеджмент118

Раздел VI Рынок ценных бумаг191

Раздел I Деньги, кредит, банки

1.1 Деньги: сущность, функции, роль в экономике

Объективная необходимость появления денег порождена потребностями товарного обмена. Деньги являются необходимым условием и одновременно продуктом развития товарообмена.

Необходимость появления денег - связано с развитием производительных сил и производственных отношений.

Первоначально деньги являлись особым товаром, имели товарную природу: они произошли из товарного мира в процессе развития товарного обмена.. Постепенно золото утратило функции денежного товара, произошла его демонетизация. Функции всеобщего эквивалента стали выполняться бумажными и кредитными деньгами. Современные деньги утратили товарную природу. Определение денег как особого товара не применимо к современным деньгам.

Современные деньги можно определить как всеобщий стоимостной эквивалент.

Деньги – не вещь, а овеществленная форма общественных отношений.

Свойства денег:

свойство всеобщей непосредственной обмениваемости на все другие товары. Наличие у денег этого свойства является главным отличием денег от неденежных платежных средств (векселей, чеков, банковских карт).

деньги – высоколиквидный актив, поскольку могут использоваться владельцем для погашения всех обязательств путем простой передачи или записи на счетах.

деньги имеют определенную фиксированную номинальную стоимость (сумма, указанная на них, их достоинство).

В отличие от формально указанной, например, на ценной бумаге.

деньгам присуще такие свойства как однородность (стандартизированность, взаимозаменяемость), делимость, износостойкость, портативность (высокая стоимость на единицу веса), узнаваемость, удобство хранения.

Функции денег:

Функция меры (соизмерения) стоимости.

В функции меры стоимости деньги используются для выражения (соизмерения) стоимости товаров путем установления их цен.

Пример выполнения деньгами этой функции – определение цены товара (услуги).

Функция меры стоимости состоит в том, чтобы через цены выразить стоимости разнообразных товаров (выраженные в рублях, долларах или фунтах). Выражение стоимостей через цены позволяет соизмерять стоимость отдельных товаров между собой, определять меновые пропорции товарообмена.

Однако необходимо отметить, что металлические деньги (серебряные и золотые) (полноценные деньги), обладающие собственной стоимостью, использовались не только для соизмерения, но также и для измерения стоимости. В результате демонетизации золота, деньги, не имеющие собственной внутренней стоимости (бумажные и кредитные деньги, неполноценные деньги), используются только для соизмерения стоимости.

Следует подчеркнуть, что не деньги делают товары соизмеримыми, товары соизмеримы сами по себе как стоимости. Деньги лишь позволяют людям определить путем установления цен соотношения стоимостей различных товаров. Сами деньги цены не имеют. Они обладают покупательной способностью, под которой понимается их способность обмениваться на определенное количество товаров и услуг.

Особенностью функции соизмерения стоимости является то, что ее выполняют мысленно представляемые, т.е. идеальные, или счетные деньги. Определение цены товара является мысленной операцией, для него нет необходимости иметь при себе реальные деньги.

Цена товара формируется окончательно на рынке, и при равенстве спроса и предложения на товары, она зависит от стоимости товара и стоимости денег, их количества в обращении. Для сравнения цен различных товаров необходимо свести их к одному масштабу цен, т.е. вывести в одинаковых денежных единицах.

Масштаб цен – это инструмент, с помощью которого деньги выполняют функцию соизмерения стоимости.

Сначала масштаб цен складывался стихийно: естественным масштабом цен служили меры веса денежного металла. Позднее признанный масштаб цен закрепляется государством, становится официальным. Официальным масштабом цен служило весовое количество металла, законодательно закрепленное за денежной единицей.

Демонетизация золота привела к замене золотого масштаба цен бумажноденежным. В настоящее время при функционировании кредитных денег масштаб цен по-прежнему устанавливается государством. В качестве официального масштаба цен как и раньше служит денежная единица страны (рубль, доллар, иена), однако, теперь она не приравнивается к золоту.

Масштаб цен — это своего рода технический элемент, который формируется в разных национальных экономиках неодинаково. Поэтому, например, перевод одной национальной валюты в другую означает в первую очередь переход от одного масштаба цен к другому.

Несмотря на дискуссионный характер вопроса об определении масштаба цен, анализ истории развития рыночной экономики приводит к следующему выводу: как только соответствующий масштаб цен сложился в обществе и в дальнейшем был зафиксирован силой общественной традиции и авторитетом государства, возможно использование счетных денег.

Вместе с тем масштаб цен не является раз и навсегда заданной величиной. Его постепенное изменение возможно в процессе инфляции, мгновенное изменение — при проведении денежных реформ, девальвации и непосредственно — при деноминации.

Функция средства обращения (покупательного средства).

В функции средства обращения деньги используются для обслуживания процесса товарного обмена при покупке или продаже товара (услуги) за наличные деньги.

Деньги выступают в качестве посредника в процессе обращения товаров (Т-Д-Т’). Цепочка сделок может быть достаточно длинной, при этом деньги, будучи обменены на товар, обеспечивают их обращение, делают возможным переход прав собственности на товар от одного лица к другому.

Примеры использования денег в этой функции: покупка товара в магазине за наличные, продажа товара за наличные.

Особенности функции средства обращения:

- в отличие от функции меры стоимости, выполняемой счетными (мысленно представляемыми) деньгами, функцию средства обращения выполняют реальные деньги, но не обязательно полноценные.

- функцию средства обращения выполняют только наличные деньги.

- при ее выполнении происходит параллельное (встречное) движение товаров и денег. Продавец обменивает свой товар на его денежный эквивалент.

Отсюда следует, что количество необходимых для товарного обращения денег определяется, прежде всего, ценами реализуемых товаров и их количеством, т.е. суммой цен реализуемых товаров. Поскольку денежная единица обслуживает несколько товарных сделок, количество денег, необходимых для обращения, зависит также от числа ее оборотов, т.е. скорости обращения денег (СО).

Следовательно, потребность товарного обращения в деньгах (ПТОД) будет определяться суммой цен товаров (СЦТ), деленной на скорость обращения денег

ПТОД=СЦТ/СО

Чтобы функционировать в качестве средства обращения, деньги должны отвечать следующим условиям:

1) пользоваться всеобщим признанием в качестве денег,

2) быть санкционированными государством на выполнение этой функции, поскольку только государство может обязать других субъектов экономики принимать определенные знаки в качестве денег.

Функция средства накопления (сбережения).

В функции средства накопления деньги используются для образования резерва (запаса) покупательного и платежного средства.

Примеры выполнения этой функции:

Когда возникает разрыв во времени между получением предприятием выручки от реализации продукции и покупкой сырья или выплатой заработной платы рабочим,

Когда физическое лицо не использует часть полученных доходов на текущие нужды, а откладывает деньги на приобретение автомобиля,

Когда налоговые поступления превышают государственные расходы.

Основным условием выполнения деньгами функции средства накопления является стабильность их покупательной способности, т.е. способности денег обмениваться на товары и услуги.

Стабильная покупательная способность определенного количества денег означает возможность их владельца приобретать неизменный набор товаров и услуг. Если номинальная стоимость денег фиксирована, то реальная их стоимость (покупательная способность) может меняться. Прежде всего, она зависит от цен на товары и услуги:

D = 1:P

где D — покупательная способность денег;

Р — цены.

В условиях инфляции реальная стоимость денег (их покупательная способность) резко падает и сохранение богатства в виде денег теряет экономический смысл. Начинается погоня за менее ликвидными или вообще неликвидными, но реальными ценностями: идет скупка земельных участков, недвижимости, произведений искусства, свободно конвертируемой валюты, в которой население делает свои сбережения и т.д.

Функция накопления может выполняться как наличными, так и безналичными деньгами.

Формы накопления:

Банковская форма — накопление денежных средств на счетах в банках, других небанковских кредитных институтах. Кредитное накопление может быть не только на счетах, но и в виде размещения средств в ценные бумаги.

Тезаврация (накопление в наличной денежной форме) ее развитие приводит к появлению негативных последствий так называемого парадокса бережливости в экономике.

Функция средства платежа.

Основной особенностью функции денег как средства платежа является существование разрыва во времени между движением денег и движением товаров и услуг.

Примеры использования денег в функции средства платежа:

погашение долговых обязательств,

предоставление и погашение банковских ссуд,

выплата зарплаты,

оплата налогов,

осуществление коммунальных платежей,

оплата товаров и услуг путем безналичных расчетов (при которых возникает разрыв во времени между поставкой товара и платежом за него).

Таблица 1.1 - Отличия функции средства платежа от функции средства обращения Деньги как средство платежа Деньги как средство обращения  завершают процесс обмена являются посредником в обмене товаров  движение денег независимо (отрывается) от движения товаров параллельное (встречное) движение товаров и денег.

 выполняют как наличные, так и безналичные (депозитные) деньги выполняют только наличные деньги  

5. Функция мировых денег

Мировые деньги используются для обслуживания международных отношений.

Мировые деньги выполняют на современном этапе две функции:

1. международного платежного средства:

при погашении сальдо платежного баланса (бала?нс платёжный - соотношение поступивших из-за границы и произведённых страной за границей платежей за определенный период. Активный баланс платёжный означает, что сумма поступивших платежей превышает произведённые, в противном случае баланс платёжный — пассивный),

при предоставлении и погашении международных кредитов,

при оплате товаров и услуг на мировом рынке путем безналичных расчетов.

2. международного резервного средства (при формировании валютных резервов отдельных государств, международных финансовых институтов).

Функцию мировых денег выполняют:

1. резервные (ключевые) национальные валюты (до 2002 г. доллар США и марка ФРГ, сейчас – доллар США);

2. международные денежные единицы – коллективные, наднациональные валюты, выпускаемые международными финансово-кредитными институтами:

СДР, выпускаемые Международным валютным фондом (МВФ),

Евро, выпускаемый Евросистемой, возглавляемой Европейским центральным банком (ЕЦБ).

Таким образом, роль денег в развитии экономики проявляется в том, что деньги:

обслуживают кругооборот общественного капитала;

участвуют в процессах создания, распределения и перераспределения валового внутреннего продукта (ВВП);

выступают важным фактором макроэкономического равновесия.

используются наряду с кредитом для денежно-кредитного регулирования экономики.

участвуют в процессах аккумуляции и перераспределения мировых финансовых потоков, перелив капитала из одной страны в другую, обслуживают движение товаров и услуг между странами.

1.2 Эволюция форм и видов денег. Бумажные и кредитные деньги: сравнительная характеристика

История развития денег – это история развития товарного обмена. По мере развития общественного производства меняются формы и виды денег. В процессе своей эволюции деньги принимали различные формы в зависимости от того или иного уровня развития товарных отношений. На отдельных этапах исторического развития преобладала своя форма денег, наиболее соответствующая хозяйственному механизму.

Исторически существовало две формы денег: полноценные и неполноценные.

Таблица 1.2 - Классификация форм и видов денегФорма денег Вид денег  Полноценные (реальные) деньги Металлические деньги Золотые и серебряные слитки    Золотые и серебряные монеты   Драгоценные камни   Неполноценные деньги Субституты денег   Бумажные деньги Казначейские билеты   Разменные монеты    Кредитные деньги Банкноты центрального банка    Средства на счетах до востребования в банках    Электронные деньги   Суррогаты денег (квазиденьги)   Кредитные орудия обращения векселя    чеки    банковские карты   Депозиты (срочные, сберегательные)    Депозитные сертификаты    Краткосрочные гос. ценные бумаги государственные облигации    казначейские векселя  Деньги стали деньгами примерно за 3—5 тысячелетий до нашей эры, когда среди различных товаров выделился один в качестве всеобщего эквивалента - благородные металлы — серебро и золото; единица счета — вес

Применение монет ознаменовало завершение формирования полноценных денег. Отличительным свойством таких денег является наличие внутренней весьма высокой стоимости, определяемой затратами общественного труда на их изготовление.

Характерные черты полноценных денег:

соответствие номинала реальной стоимости;

покупательная способность полноценных денег зависит от стоимости содержащегося в них металла.

неподверженность обесценению (за исключением экстраординарных случаев, как это было, например, в 16 веке, когда в Европу хлынул поток дешевого американского золота и серебра);

возможность физического использования (превращение монет в какой-либо предмет потребления, например, украшение).

гибкое приспособление к потребностям оборота без ущерба для владельцев денег (т.е. автоматизм в их использовании. Суть этого процесса состояла в том, что не требовалось проводить специальные меры для регулирования количества денег в обращении: при избытке монет по сравнению с потребностями обращения они откладывались в сокровища, а при обратной ситуации — возвращались в обращение).

Полноценные деньги постепенно вытесняются неполноценными, происходит демонетизация золота - процесс утраты золотом функций денежного товара.

Фактический уход золотых денег из внешнего оборота был юридически оформлен изменениями Устава Междунаро?дного валю?тного фонда в 1976-1978гг (МВФ, International Monetary Fund -специализированное учреждение ООН. Создан в 1944 для упорядочения валютно-финансовых отношений между странами, поддержания валютных курсов и оказания кредитной помощи для выравнивания платёжных балансов. Правление в Вашингтоне. Члены — около 180 государств, в том числе Россия), предусматривающими отмену официальной цены золота и золотых паритетов валют. В настоящее время золото не выполняет ни одной денежной функции и, следовательно, процесс демонетизации золота завершен.

Причины демонетизации золота:

во-первых, несоответствием системы золотого обращения, получившей наибольшее развитие в эпоху капитализма свободной конкуренции, потребностям товарного производства на новой ступени экономического развития;

во-вторых, развитием кредита и кредитных отношений;

в-третьих, усилением экономической роли государства;

в-четвертых, более быстрым ростом потребности в деньгах в связи с бурным развитием товарно-денежных отношений по сравнению с увеличением добычи золота;

в-пятых, дороговизной использования золотых денег.

Неполноценные деньги – это знаки (представители) стоимости товаров, находящихся в обращении.

Виды неполноценных денег:

1. государственные бумажные деньги – казначейские билеты;

2. кредитные деньги – наличные (банкноты) и безналичные (остатки на банковских счетах до востребования, депозитные деньги);

3. разменные (билонные) монеты.

Характерные черты неполноценных денег:

не обладают собственной внутренней стоимостью (утрачивают товарную природу);

подвержены обесцениванию

неполноценные деньги нельзя использовать на потребительские нужды, т.е. как товар;

затраты на производство, каждой бумажно-денежной единицы незначительны (малы) по сравнению с ее номиналом.

неполноценные деньги, не обладая собственной стоимостью, находясь в процессе обращения, приобретают представительную стоимость (стоимость, которую они представляют), которая определяет их покупательную способность.

Денежные суррогаты или «квазиденьги» (от латинского quasi – «как будто», «почти») - векселя, чеки и банковские карты, срочные и сберегательные депозиты, депозиты в иностранной валюте, депозитные сертификаты, иногда краткосрочные государственные ценные бумаги.

Характерные особенности квазиденег:

замещая наличные деньги в платежном обороте, не являются деньгами, поскольку не обладают такими свойствами денег как всеобщая обращаемость и высочайшая ликвидность.

оплата с помощью квазиденег может быть осуществлена лишь при условии согласия получателя на такую оплату.

не являются средствами окончательного погашения долга: выдача векселя или чека не погашает обязательства, во исполнение которого они выданы, в конечном счете они должны погашаться деньгами.

Возникновение бумажных денег явилось результатом длительного исторического процесса постепенного отделения номинальной стоимости денег от реальной.

Государственные бумажные деньги (казначейские билеты) – это бумажные знаки стоимости, выпускаемые государством (в лице казначейства или минфина) для покрытия своих расходов, не разменные на золото и наделенные принудительным курсом.

Система обращения бумажных денег установилась в конце I, начале II тысячелетия новой эры в Китае.

«Бумажная монета» представляла собой квадратный кусок бумаги, на одной стороне которого делалась надпись об имени императора и его династии, а на другой стороне помешался следующий текст: «По просьбе правления Сокровищницы постановлено, что эта бумажная монета, носящая настоящую надпись и скрепленная печатью царствующей династии, имеет ценность и должна приниматься как настоящая медная монета. Всякому, кто нарушит эти правила, будет отрублена голова». В 13 веке, бумажные деньги были выпушены в Персии, в 14 веке — в Японии.

При капитализме бумажные деньги впервые были выпущены в Швеции (1641 г.), позднее — в североамериканской колонии Англии Массачусетсе (1690 г.) для выплаты жалованья солдатам, а затем для покрытия и других расходов. Идея использования государственных бумажных билетов постепенно была воплощена во всех странах: в 1701 году — во Франции, в 1769 году — в России, в конце XVIII века — в Англии.

Первоначально государство разменивало бумажные деньги (казначейские билеты, ассигнации) на золото (серебро) по официальному курсу, что породило их общественное признание.

Однако постоянное увеличение потребностей государства в деньгах (войны и революции) вынуждало его выпускать все больше бумажных денег и отказаться от их размена на благородный металл, что наряду с потерей доверия населения к правительству приводило к их обесценению и как следствие — к пассивным платежным балансам (увеличивающим потребность в золоте), вызывающим крупную девальвацию.

Причины обесценивания (уменьшение покупательной способности денежной единицы):

бумажные деньги выпускались для покрытия бюджетного дефицита, то есть без учета (точнее сверх) потребностей товарооборота в деньгах;

бумажные деньги не разменивались на золото, и поэтому не действовал механизм изъятия излишка бумажных денег из обращения. Следовательно, выпущенные сверх потребностей товарооборота бумажные деньги «застревали» в каналах обращения и обесценивались.

В связи с вышесказанным, а также ввиду преобразований банковской системы, в частности монополизации со стороны государства (в лице центрального банка) выпуска другого вида неполноценных наличных денег — банкнот, в конечном счете, переродившихся в бумажные деньги (см. далее), к настоящему времени эмиссия бумажных денег практически прекратилась.

Финансирование государственных расходов осуществляется за счет выпуска государственных облигаций и казначейских векселей (государственные ценные бумаги), приносящих инвесторам определенный доход.

Иными словами, произошла трансформация бумажных денег в один из видов «квазиденег» («почти» денег) — государственные ценные бумаги.

В современном обороте находятся кредитные деньги.

Кредитные деньги – это выпускаемые банками кредитные знаки стоимости, которые обладают свойствами денег.

Существует три вида кредитных денег:

банкнота (наличные деньги) - это наличные кредитные деньги, представляющие собой обязательство банка, на современном этапе – центрального банка;

средства на банковских счетах до востребования, или депозитные деньги (безналичные деньги) - это выпускаемые банками кредитные деньги в безналичной форме. Подобно банкнотам они являются обязательствами банков;

электронные деньги.

Сходство кредитных денег с бумажными.

не обладают собственной внутренней стоимостью (также как бумажные деньги являются видом неполноценных денег).

покупательная способность определяется их представительной стоимостью.

Таблица 1.3 - Отличия кредитных денег от бумажныхОтличительный признак Бумажные деньги Кредитные деньги  по природе Являются только знаками стоимости Являясь знаками стоимости и знаками кредита

(имеют кредитную природу, возникают на основе банковских операций, являются обязательствами банков)  по эмитенту Эмитентом было казначейство (минфин) Выпускаются банками  по обеспечению Ничем не обеспечены (обладают всеобщей обращаемостью только потому, что узаконены государством) Обеспечены активами банков-эмитентов.

Характер обеспечения зависит от банковской операции, на основе которой выпущены кредитные деньги.

Деньги, выпущенные в процессе кредитования хозяйства, обеспечены ссудами предприятиям и населению;

В процессе кредитования государства - государственным долгом, государственными ценными бумагами;

На основе покупки иностранной валюты - этой валютой.

Классические кредитные деньги (банкноты) были обеспечены золотом, то есть свободно обменивались на золото.  по закономерностям обращения Не устойчивы по своей природе Могут быть устойчивы, а могут и обесцениваться.

Если кредитные деньги выпускаются в порядке кредитования хозяйства, то их эмиссия увязывается с потребностью товарооборота в деньгах и, значит, они могут быть устойчивы.

Если кредитные деньги выпускаются в порядке кредитования государства или покупки иностранной валюты, то их выпуск осуществляется без учета потребностей товарооборота, а, значит, они могут обесцениться.  

Каналы эмиссии кредитных денег:

кредитование хозяйства,

кредитование государства,

покупка ценных бумаг,

покупка иностранной валюты.

1.3 Выпуск денег в хозяйственный оборот: безналичная, налично-денежная эмиссии

Выпуск денег – это поступление денег в оборот в результате передачи банками денежных сумм в наличной и безналичной формах юридическим и физическим лицам, испытывающим потребность в деньгах.

Деньги регулярно поступают в современный хозяйственный оборот и изымаются из него в виде банкнот, разменной монеты и банковских депозитов.

Следует различать два близких по содержанию, но не тождественных понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег».

Понятие «выпуск денег» – более широкое, чем «эмиссия денег». Выпуск денег может не сопровождаться увеличением количества денег в обороте, т.е. количеством денежной массы, так как существуют обратные процессы изъятия денег.

Эмиссия денег – это такой выпуск денег, который приводит к общему увеличению количества денег (денежной массы) в обороте.

Существует два вида эмиссии:

эмиссия безналичных денег (осуществляет центральный банк)

эмиссия наличных денег (эмиссия денег в обращение) (осуществляют коммерческие банки).

Эмиссия безналичных денег

Эмиссия безналичных денег - первична: прежде чем наличные деньги появятся в обороте, они отражаются в виде записей на счетах коммерческих банков.

Эмиссия безналичных денег при двухуровневой банковской системе (центральный банк и коммерческие банки) основана на действии механизма банковского (кредитного, депозитного) мультипликатора - это процесс многократного увеличения остатков на депозитных счетах коммерческих банков в результате расширения их кредитов.

Таблица 1.4 - Пример мультипликативного расширения депозитов

(условные денежные единицы) Банк 1 Банк 2 Банк 3 Банк 4 Банк 5 … Всего  Поступление депозитов 10 8 6,4 5,12 4,096 … 50  Обязательный резерв (20%) 2 1,6 1,28 1,024 0,819 … 10  Выдача кредитов 8 6,4 5,12 4,096 3,277 … 40  

Механизм банковского мультипликатора выглядит следующим образом: выдача кредита каким-либо банком приводит к одновременному возникновению депозитов в других банках, поскольку полученная ссуда тратится заемщиком на оплату товаров (услуг) его контрагентов. Банки, получившие депозиты, в свою очередь, кредитуют своих клиентов, что приводит к возникновению новых депозитов и выдаче новых ссуд (кредитов).

Способность коммерческих банков выдавать ссуды и создавать депозиты регулируется центральным банком через систему обязательных резервов.

Система обязательных резервов - обязательное депонирование коммерческими банками в центральном банке определенного процента от суммы их обязательств.

Устанавливая процент (норму обязательных резервов), центральный банк управляет механизмом банковского мультипликатора. Увеличение нормы обязательных резервов вызывает уменьшение объема кредитных ресурсов банков; снижение нормы имеет обратный эффект.

Коэффициент банковского мультипликатора (Кб) показывает, во сколько раз сумма вновь образовавшихся депозитов превышает величину первоначального депозита, т.е. насколько увеличилась денежная масса в обращении. (Рассчитывается за определенный период времени – год, т.к. процесс мультипликации непрерывен)



При норме обязательных резервов 10% коэффициент мультипликации будет равен 10, а при норме 4% - 25.

Исходя из нашего примера, Коэффициент мультипликации никогда не будет равен 5 (1/20%), т.к. часть денежных средств всегда используется для других, некредитных операций (например, в кассе любого банка должны находиться наличные деньги для кассовых операций и т.д.).

Эмиссия наличных денег

Эмиссия наличных денег – это результат превышения объема операций центрального банка по выпуску наличных денег над суммой их изъятия из обращения за определенный промежуток времени.

Коммерческие банки получают наличные деньги по мере необходимости путем списания средств со своих счетов в центральном банке.

В Российской Федерации эмиссия наличных денег осуществляется расчетно-кассовыми центрами (РКЦ) Банка России. В РКЦ открываются:

- резервный фонд, в котором хранится запас наличных денег, предназначенных для выпуска в обращение в случае увеличения потребности данного региона в наличности. Деньги в резервном фонде не считаются деньгами в обращении (это резерв);

- оборотная касса, в которую поступают наличные деньги из резервного фонда, а также от коммерческих банков и из которой выдаются им наличные деньги. Таким образом, деньги в оборотной кассе пребывают в постоянном движении. Деньги в оборотной кассе считаются деньгами, находящимися в обращении. Перевод денег из резервного фонда в оборотную кассу означает выпуск денег в обращение.

Территориальное управление ЦБ РФ

 Если у коммерческих банков потребность в наличных деньгах больше, чем поступления наличности в их операционные кассы, РКЦ увеличивает выпуск наличных денег в обращение

Рассчетно-кассовый центр (РКЦ) территориального управления ЦБ РФ

Резервный фонд

Оборотная касса



Если сумма поступлений наличных денег из операционных касс коммерческих банков в оборотную кассу РКЦ превышает сумму выдач из нее, т.е. изымаются из обращения  Операционные кассы коммерческих банков

в пределах остатков на их корреспондентских счетах в Банке России

 Выдача наличных денег клиентам путем списания с их банковских счетов Погашение клиентами своих обязательств (кредитов) наличными деньгами  

Рисунок 1.1 - Схема движения наличных денег

1.4 Денежный оборот: понятие, структура, показатели. Закон денежного обращения

Денежный оборот - это движение денег в наличной и безналичной формах, выполняющих функции средства обращения и средства платежа.

Денежный оборот - составной элемент более широкого понятия «платежного оборота».

Платежный оборот в узком смысле — движение денег (все денежные средства, которые могут быть немедленно использованы как средство платежа), в процессе которого они выполняют функцию средства платежа.

Платежный оборот в широком смысле - движение не только денег (наличных и безналичных), но и других средств платежа — инструментов денежного рынка, выполняющих функцию средства платежа (квазиденьги – векселя, облигации, банковские карты, депозитные и сберегательные сертификаты, банковские акцепты, обращаемые вне банковской системы, т.е. без участия банка – вексель частный).

Безналичный денежный оборот – это движение денег в безналичной форме.

Основные характеристики безналичного денежного оборота:

Движение денежных средств осуществляется путем их перевода с банковского счета плательщика на счет получателя, посредством зачета взаимных требований. Таким образом, при безналичном денежном обороте движение наличных денег замещается банковскими операциями.

Деньги функционируют в качестве средства платежа, поскольку перечисления по счетам отделены по времени от движения товаров и услуг, которое они опосредуют.

Безналичный денежный оборот является основным видом денежного оборота. В России на его долю приходится около 80% всех платежей. В условиях рыночной экономики преимущественное развитие безналичного денежного оборота имеет важное значение для регулирования денежного оборота, образования банковских ресурсов, организации кредитных отношений, экономии общественных издержек обращения.

Налично-денежное обращение это движение наличных денег (серебряных и золотых монет, разменных монет, казначейских билетов, банкнот).

Наличные денежные знаки, находящиеся в обороте, выполняют функции средства обращения и платежа.

Налично-денежное обращение организуется государством в лице центрального банка.

Все предприятия и организации обязаны хранить и могут получать наличные деньги только в коммерческом банке (за исключением части, установленной лимитом).

Коммерческие банки устанавливают лимиты остатка наличных денег для предприятий.

Между налично-денежным и безналичным оборотом имеется тесная взаимосвязь и взаимозависимость, поскольку деньги постоянно переходят из одной сферы оборота в другую, при этом меняется форма наличных денежных знаков на депозит в банке и наоборот.

Для всех общественных формаций, в которых существуют товарно-денежные отношения, справедливы закон стоимости (производство и обмен товаров должны осуществляться в соответствии с их общественной стоимостью, на основе общественно необходимых затрат труда) и закон денежного оборота.

Закон денежного оборота - форма проявления закона стоимости в сфере обращения.

Закон денежного оборота - выражает экономическую зависимость между массой денег в обороте, уровнем цен реализуемых товаров, их количеством и скоростью обращения денег.

В упрощенном виде закон можно выразить формулой:

М=СЦТ/СО,

где М – количество денег в обращении;

СЦТ – сумма цен реализуемых товаров (равная сумме произведений количества каждого товара на его цену);

СО – скорость оборота денег (среднее число оборотов одноименной денежной единицы).

Одним из вариантов математического выражения этой зависимости является уравнение обмена американского экономиста Ирвинга Фишера:

MV=PQ, или M= PQ/V,

где М (money) - количество денег в обращении;

V (velocity) – скорость обращения денег (среднее число оборотов одноименной денежной единицы);

P (price) – средний уровень товарных цен;

Q (quantity) – количество реализуемых товаров.

Таким образом, количество денег в обороте изменяется прямо пропорционально количеству реализуемых товаров и уровню их цен и обратно пропорционально скорости оборота денег.

Из закона денежного обращения вытекает важное условие устойчивости денег: деньги устойчивы, если их количество в обороте равно потребности товарооборота в деньгах (поскольку ПТОД = СЦТ/СО = М, как мы выяснили, рассматривая функцию средства обращения).

В условиях обращения золотых денег и банкнот, разменных на золото, закон денежного обращения соблюдался благодаря действию механизма сокровищ. В условиях оборота неполноценных денег закон денежного оборота может нарушаться.

Нарушение закона денежного оборота означает, что количество денег в обороте не соответствует потребности товарооборота в деньгах.

Если масса денег в обороте превышает потребность товарооборота в деньгах:

рынок реагирует на это повышением цен на товары (кривая спроса и предложения на товары),

потребность товарооборота в деньгах увеличивается и приходит в соответствие с денежной массой в обороте

инфляция.

Если масса денег в обороте ниже потребности товарооборота в деньгах – кризис неплатежей:

задержка заработной платы,

ухудшение материального положения населения,

уменьшение спроса на различные виды продукции,

сокращение объемов производства предприятий,

снижение рентабельности,

невыполнение обязательств перед бюджетом,

формирование бюджетного дефицита,

ограничение расходования средств государства по оплате заказов оборонным предприятиям, финансирования здравоохранения, образования, культуры и др.,

уменьшение капиталовложений по причине отсутствия у предприятий собственных ресурсов и ограниченные возможности привлечения средств бюджета и получения банковских ссуд.

1.5 Принципы организации и формы безналичных расчетов в РФ

Безналичные расчеты – это погашение обязательств без использования наличных денег.

Две группы безналичных расчетов:

денежные - это погашение обязательств посредством записей по счетам кредитных организаций о перечислении денежных средств.

неденежные - осуществляются с помощью векселей, чеков, банковских карт.

Принципы организации безналичных расчетов в России:

правовой режим осуществления расчетов. Порядок осуществления расчетов на территории Российской Федерации регулируется Гражданским Кодексом РФ, а также Положением ЦБ РФ от 3 октября 2002 г. № 2-П «О безналичных расчетах в Российской Федерациии» (Правила, формы, сроки и стандарты безналичных расчетов устанавливает Центральный банк РФ);

осуществление расчетов преимущественно по банковским счетам;

поддержание ликвидности плательщика на уровне, обеспечивающем бесперебойное осуществление платежей;

наличие акцепта (согласия) плательщика на платеж (однако, законодательством предусмотрены случаи бесспорного (без согласия плательщиков) списания средств: недоимки по налогам и др. обязательным платежам – на основании исполнительных листов, выданных судами);

срочность платежа (Подробное толкование срока, его начала и окончания (включая нерабочий день), определенного периодом времени, порядок совершения действий в последний день срока даны в первой части ГК РФ (ст. 190—195))

Согласно Федеральному закону «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» общий срок осуществления безналичных расчетов не должен превышать двух операционных дней в пределах субъекта Российской Федерации, пяти операционных дней в пределах Российской Федерации. В соответствии с Федеральным законом «О банках и банковской деятельности» банк обязан перечислять (зачислять) средства не позже следующего операционного дня после получения соответствующего платежного документа;

контроль всех участников за правильным совершением расчетов, соблюдением установленного порядка их проведения (Большую роль в соблюдении данного принципа играет установление согласно ст. 16 Федерального закона от 21 ноября 1996 г. № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» публичности бухгалтерской отчетности. Так, акционерные общества открытого типа, банки и другие кредитные организации, страховые организации, биржи, инвестиционные и иные фонды, создаваемые за счет частных, общественных и государственных средств (взносов), обязаны публиковать годовую бухгалтерскую отчетность не позднее 1 июня года, следующего за отчетным);

имущественная ответственность участников расчетов за несоблюдение договора.

Расчеты платежными поручениями

Расчеты платежными поручениями – самая распространенная форма безналичных расчетов в Российской Федерации.

При этой форме расчетов владелец счета (плательщик) дает распоряжение обслуживающему его банку перевести определенную денежную сумму на счет получателя средств, открытый в этом или другом банке.

Платежными поручениями могут производиться:

перечисления денежных средств за поставленные товары, выполненные работы, оказанные услуги;

перечисления денежных средств в бюджеты всех уровней и во внебюджетные фонды;

перечисления денежных средств в целях возврата (размещения кредитов) депозитов и уплаты процентов по ним;

Эта форма расчетов минимизирует разрыв во времени между отгрузкой товаров и совершением платежа, ускоряет оборачиваемость денежных средств.

Аккредитивная форма расчетов

Сфера применения аккредитивной формы расчетов недостаточно широка, ее удельный вес в структуре форм безналичных расчетов невелик, но относительно стабилен в условиях как планово-распределительной, так и рыночной экономики.

При аккредитивной форме расчетов плательщик поручает обслуживающему его банку произвести за счет средств, предварительно депонированных (размещенных) на счете, либо под гарантию банка, оплату товарно-материальных ценностей по месту нахождения получателя средств на условиях, предусмотренных плательщиком в заявлении на открытие аккредитива.

В качестве исполняющего банка может выступать банк-эмитент, банк получателя средств или иной банк. Аккредитив обособлен и независим от основного договора.

В соответствии с Гражданским Кодексом РФ и Положением о безналичных расчетах могут быть использованы следующие виды аккредитивов:

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20